Prakiraan Harga Dolar Australia untuk H2 Tahun 2020: Tren Penurunan Jangka Panjang Kemungkinan Akan Segera Berlanjut untuk AUD / USD
Australia adalah produsen / eksportir utama bahan mentah, sehingga menjadikan Dolar Australia mata uang komoditas. Dengan demikian, sangat rentan terhadap pergerakan harga komoditas yang selanjutnya berkorelasi dengan sentimen di pasar keuangan, yang juga berarti AUD berkorelasi positif dengan sentimen tersebut. Sentimen positif untuk mata uang ini, sementara USD telah berubah cukup bearish dalam beberapa bulan terakhir, sebagai akibat dari virus korona dan panggung politik di AS. Rebound ekonomi dari kejatuhan COVID-19 juga telah membantu AUD / USD melonjak lebih tinggi, karena komoditas dan bahan mentah juga telah pulih. Tapi, rebound melambat dan sentimen risiko melemah, yang telah membuat pembeli berpikir dua kali sebelum membuat tertinggi baru dalam beberapa pekan terakhir, sehingga pendakian mungkin akan segera berakhir untuk pasangan ini. Analisis teknis juga menunjukkan pembalikan bearish pada grafik bulanan, seperti halnya fundamentalnya, seperti yang akan kami jelaskan di bawah ini dalam perkiraan jangka menengah untuk AUD / USD, tetapi ada juga faktor lain yang akan kami pertimbangkan di sini.
| Titik | Ubah ($) | Ubah% |
| 30 hari | +$ 0,017 | +2,3% |
| 6 bulan | +$ 0,071 | +9,8% |
| 1 tahun | +$ 0,074 | +10,2% |
| 5 tahun | –$ 0,013 | –1,9% |
| Sejak 2000 | +$ 0,069 | +9,5% |
Sejak pertengahan 1990-an, AUD / USD telah sedikit berubah, dibandingkan dengan volatilitas yang telah kita lihat selama dua dekade terakhir, yang berarti bahwa pasangan ini telah bergerak naik turun, berakhir kira-kira 25 tahun yang lalu. Namun, dalam dekade terakhir, pasangan ini berada dalam tren bearish yang stabil, terutama sebagai akibat dari penguatan Dolar AS. Pada titik tertentu, harga dalam AUD / USD turun menjadi 0,55 pada Maret 2020, karena Dolar Australia menerima pukulan ganda, sementara USD melonjak lebih tinggi, karena para pedagang panik karena virus korona dan penguncian. Tapi, kejatuhan berakhir dan AUD / USD telah bullish sejak saat itu, karena sentimen membaik setelah pembukaan kembali dunia secara besar-besaran. Kembalinya virus ini semakin didorong oleh data ekonomi China, yang menunjukkan bahwa China telah meninggalkan kontraksi virus korona dan hampir kembali ke jalurnya sekarang. Namun, ini adalah saat-saat yang sangat aneh, yang diperkirakan tidak akan berlangsung terlalu lama – hingga setelah pemilu AS saya asumsikan – sehingga semuanya pada akhirnya akan kembali normal dan penurunan komoditas tertentu akan menyusul AUD, dan sebagai a Hasilnya, kenaikan dalam beberapa bulan terakhir harus hampir berakhir dan pembeli harus berhati-hati dari level ini, karena harga tertinggi akan sangat terbatas mulai sekarang..
| Prakiraan AUD / USD Q4 2020: 0,68-0,70 | AUD / USD Prakiraan 1 Tahun: 0.63-0.65 | AUD / USD Prakiraan 3 Tahun: 0,55-0,60 |
| Pengemudi Harga: Sentimen risiko global, COVID-19 di Australia, RBA, Teknis | Pengemudi Harga: Pemilu AS, Pemulihan Ekonomi, Sentimen Pasar, Korelasi USD | Pengemudi Harga: Dasar-dasar dalam Australia, Ekonomi Global |
Contents
Prediksi Harga Dolar Australia untuk 5 Tahun Mendatang
Pada artikel ini, kami telah melihat Dolar Australia, baik dari sudut pandang fundamental maupun teknis, dan membandingkannya dengan Dolar AS, untuk melihat mana yang akan lebih unggul dalam beberapa bulan / tahun mendatang. Seperti disebutkan di atas, pasangan ini telah berada dalam tren bearish selama satu dekade, tetapi sentimen telah berubah sejak Maret, meskipun kami sedang melalui beberapa waktu yang mengubah dunia saat ini, jadi aksi harga sejak Maret tidak perlu diambil. memperhitungkan terlalu banyak, terutama dalam jangka panjang. Tapi kita bisa menggunakannya untuk memprediksi masa depan AUD / USD dalam beberapa bulan mendatang, setelah aksi harga beberapa bulan terakhir; namun situasi virus corona bukanlah sesuatu yang kemungkinan besar akan terulang kembali.
AUD / USD telah Memanfaatkan Sentimen Pasar Selama COVID-19
Karena Australia adalah pengekspor utama bahan mentah dan mineral, AUD berkorelasi erat dengan komoditas ini, dan akibatnya dengan sentimen risiko di pasar keuangan. Ketika sentimen positif, AUD bergerak lebih tinggi, seperti yang terjadi selama Mei dan Juni, karena ekonomi dunia dibuka kembali dan data ekonomi menunjukkan rebound yang kuat dari kejatuhan Maret-April. AUD / USD melonjak lebih dari 12 sen dari bawah, di 0,55, kembali pada 19 Maret, meskipun pembalikan bullish pada Maret dan April adalah atribut Dolar AS, yang berubah menjadi sangat bearish, setelah lonjakan di paruh pertama Maret, tapi kami akan memeriksanya di bawah. Dalam beberapa bulan pertama pembalikan besar, AUD / USD melonjak lebih dari 11 sen lebih tinggi, menjadi 0,7180, tetapi sejak itu, kecepatannya telah menurun drastis, dan sejak akhir Juli, pasangan ini telah naik kurang dari 1 sen, yang menunjukkan bahwa sentimen positif pada bulan-bulan pertama setelah pembukaan kembali berubah melemah, karena data ekonomi menunjukkan rebound yang lebih lambat. Selain sentimen global yang melemah, seperti terlihat dari kepercayaan konsumen dan investor pasca pemberitaan terbaru, sentimen terkait perekonomian Australia juga berbalik negatif, seiring dengan terus diberlakukannya pembatasan virus corona oleh negara bagian Victoria. Para ekonom memprediksikan kontraksi lebih dari 6% untuk tahun 2020, yang semakin meredam sentimen. Jadi, jika keseluruhan sentimen berubah menjadi negatif, AUD akan berubah menjadi bearish, karena sentimen di Australia juga berubah menjadi negatif, dibandingkan dengan kawasan lain di dunia. Meskipun demikian, dalam jangka panjang, trader harus mengawasi sentimen pasar setiap saat ketika memperdagangkan pasangan ini, karena dapat merusak akun jika Anda terjebak di sisi yang salah, bahkan jika Anda mengikuti tren secara keseluruhan..
Dasar-dasar dan Kebijakan RBA
Sentimen risiko global adalah pemain utama dalam mata uang komoditas seperti Aussie, tetapi fundamental juga memainkan peran besar dalam mata uang, dan hal itu juga memengaruhi sentimen. Sentimen berubah positif karena fundamental menunjukkan pemulihan yang kuat selama Mei, Juni dan Juli, dengan lapangan kerja kembali naik, dan jasa dan manufaktur melonjak lebih tinggi. Namun, dengan pembatasan baru di Victoria, layanan Australia turun lagi ke dalam kontraksi, dari 58,1 poin pada Juli menjadi 48,1 pada Agustus. Hal itu tidak berdampak banyak pada AUD, selain dari penurunan jangka pendek pada AUD / USD, tetapi jika sektor lain mengalami kontraksi lagi, mereka akan mulai membebani AUD, mengirim pasangan ini lebih rendah. Sentimen yang memburuk dan ekonomi yang berkontraksi akan membuat kombinasi beracun untuk AUD / USD, terutama jika pembatasan dan penguncian terus berlanjut, jadi sebagian besar hal terkait dengan virus corona saat ini, dan fundamentalnya akan bergantung pada bagaimana virus corona berkembang di Australia dan seluruh dunia. Namun, kita juga harus memperhatikan peningkatan surplus perdagangan di Australia, yang telah meningkat sejak 2015-16, ketika neraca perdagangan berada di sekitar – $ 3,5 miliar. Empat tahun terakhir khususnya sangat positif, dengan surplus perdagangan melonjak di atas $ 8 miliar. Itu satu hal yang perlu diingat untuk jangka panjang, bukan karena hal itu telah terlalu membantu AUD. Baik Reserve bank of Australia (RBA) dan FED memiliki suku bunga 0,25%, setelah memotongnya beberapa kali pada bulan Maret. Keputusan suku bunga baru-baru ini adalah akibat dari virus corona, jadi tidak banyak perbedaan antara kedua bank sentral. Namun, jika pembatasan berlanjut di bagian tertentu Australia, RBA akan lebih condong ke sisi dovish, tetapi seperti yang kami katakan, perbedaan akan kecil dalam jangka pendek, ketika harus memutuskan arah AUD / USD.
Sumber: www.dfat.gov.au
Korelasi AUD / USD
Seperti yang ditunjukkan pada grafik bulanan, indeks Dolar Australia, atau AXY, terlihat sangat mirip dengan indeks AUD / USD. AXY menanjak selama tahun 2000-an, terlepas dari kehancuran besar di tahun 2008. Namun, tren tersebut berbalik untuk AXY di tahun 2011, yang telah mengalami tren bearish sejak saat itu. Skenario yang sama dapat dilihat pada grafik bulanan AUD / USD di bawah ini, di bagian analisis teknis. Selama lima tahun pertama, hingga 2016, penurunan lebih kuat dan lebih SMA 20 bulanan (abu-abu) memberikan perlawanan untuk AXY. Kemudian tren melambat, dan SMA 50 mulai berputar, yang akan memberikan resisten resmi hingga tertembus. Harganya saat ini tepat di bawah SMA 50, tetapi masih ada ruang untuk naik untuk setengah poin.
AXY masih bearish, selama masih di bawah SMA 50
Sebaliknya, indeks USD adalah bearish selama tahun 2000-an, tetapi berubah menjadi bullish pada tahun 2014, setelah beberapa konsolidasi selama beberapa tahun. Namun tren naik tidak berlangsung lama – hanya sekitar dua tahun – dan sejak 2016, DXY telah diperdagangkan dalam kisaran tertentu, seperti yang ditunjukkan grafik bulanan di bawah ini. Namun, nilai tertinggi semakin tinggi dan SMA 100 (hijau) memberikan dukungan. DXY mencoba untuk menembus di bawah rata-rata bergerak ini, tetapi saat ini, tidak ada kepastian apakah akan berhasil. Namun, grafik indeks AUD terlihat lebih berkorelasi erat dengan AUD / USD, dan keduanya menghadapi SMA bulanan 50 sekarang. SMA 50 telah menentukan tren untuk keduanya, jadi mereka secara resmi bearish hingga harga bergerak di atas SMA 50 dan tetap di sana. Jadi, agar lebih akurat saat memperdagangkan AUD / USD, kita harus mengikuti indeks AXY.
Kemunduran di DXY tampaknya lengkap di grafik bulanan
Analisis Teknis – Akankah Lonjakan Baru-Baru Ini Berakhir di SMA 50 untuk AUD / USD?
AUD / USD menurun menjelang akhir 1990-an, tetapi kemudian mulai mengikuti komoditas. Kemudian, tren berbalik saat milenium baru dimulai, dan pasangan ini tetap bearish sampai tahun 2011, dan telah menjadi bullish sejak saat itu, mengikuti penurunan pada komoditas utama seperti minyak, gas, tembaga dll. Selama krisis global 2008, AUD / USD juga mengikuti komoditas, karena jatuh lebih rendah. AUD / USD jatuh 40 sen lebih rendah hanya dalam beberapa bulan, kehilangan hampir 40% nilainya karena berbalik di bawah $ 1 sebelum krisis. Tapi, kejatuhan berakhir dan tren naik berlanjut, dengan AUD / USD membuat tertinggi baru di atas 1,10. Selama tren naik, SMA 50 (kuning) mendorong harga lebih tinggi, karena memberikan dukungan pada grafik bulanan selama dekade itu, dengan bantuan sesekali dari SMA 20 (abu-abu). Namun, karena komoditas berubah menjadi bearish, pada awal dekade baru, AUD / USD juga berubah menjadi bearish, yang tetap bertahan hingga awal dekade baru..
Mungkinkah ini menjadi awal dekade bullish baru untuk AUD / USD? Menurut saya tidak demikian, kecuali beberapa perkembangan baru mengembalikan permintaan untuk beberapa bahan mentah / logam / mineral yang hanya ditemukan di Australia. Kenaikan neraca perdagangan juga tidak membantu AUD dalam 4-5 tahun terakhir. Jadi, saya tidak berpikir kita akan melihat dekade bullish lain seperti tahun 2000-an. Ada kemungkinan retrace lebih tinggi, yang sedang berlangsung dan kemungkinan akan segera berakhir. Rata-rata pergerakan 50 memberikan resistensi pada awal 2018, setelah koreksi 2 tahun lebih tinggi, mengakhirinya dan membalikkan harga kembali ke bawah. Jadi, SMA 50 bulanan sepertinya telah berubah dukungan menjadi perlawanan pada grafik kerangka waktu ini, tetapi itu hanya akan dibuktikan setelah pengujian lain, yang mungkin akan segera terjadi. Jika pembeli gagal menembus di atasnya untuk kedua kalinya dalam beberapa tahun, maka itu akan menjadi konfirmasi bahwa kita perlu menjual pasangan ini dalam jangka panjang. Sampai saat itu, pedagang jangka panjang harus menunggu.
